MFI là gì? Cách sử dụng chỉ báo dòng tiền MFI hiệu quả

Thị trường chứng khoán luôn có nhiều biến động liên tục nên việc áp dụng các chỉ báo vào trong phân tích kỹ thuật chính là việc không thể thiểu. Trong số những chỉ báo được sử dụng nhiều nhất hiện nay thì chỉ báo MFI (Money Flow Index) đang được đánh giá cao hơn cả. Bởi vì nó liên quan tới chỉ số RSI nhưng có thêm khối lượng nên độ chính xác sẽ cao hơn. Vậy cụ thể MFI là gì? và Cách sử dụng chỉ báo MFI như thế nào? Các bạn hãy cùng FTV tìm hiểu qua bài viết dưới đây.

MFI là gì?

MFI là gì?

Chỉ số MFI trong chứng khoán (viết tắt của Money Flow Index) hay còn được gọi là chỉ báo dòng tiền, thường được sử dụng trong phương pháp phân tích kỹ thuật, với ý nghĩa phản ánh sức mạnh dòng tiền của một cổ phiếu xem xét trong 1 khoảng thời gian (có thể theo ngày hay theo tuần hoặc theo tháng,...), thông thường là 14 giai đoạn tính toán.

Nguồn gốc ra đời của chỉ báo MFI chính là từ Gene Quong và Avrum Soudark, thông qua việc phát triển khái niệm chỉ báo MFI từ nền tảng là chỉ báo RSI.

Với công cụ là chỉ số dòng tiền MFI có thang điểm từ 0 - 100, các nhà đầu tư có thể biết được mức độ hấp dẫn của một cổ phiếu đang cao hay thấp để đầu tư. Bên cạnh đó, thì chỉ số MFI chứng khoán cũng chỉ ra được hiện tượng phân kỳ của chỉ số và sự biến động về giá cổ phiếu. Khi cùng lúc, giá cổ phiếu đang có xu hướng đi lên cao và chỉ số MFI chuyển động đi xuống thấp hoặc ngược lại, thì rất có khả năng là xu hướng đảo chiều sẽ diễn ra.

Tóm lại, chỉ báo MFI cung cấp cho nhà đầu tư 03 tín hiệu chính để giao dịch đó là: tín hiệu quá mua hay quá bán, xác định xu hướng giá và tìm kiếm hiện tượng phân kỳ hay hội tụ của giá. Tuy nhiên, khả năng xác định xu hướng của chỉ báo dòng tiền MFI không được các nhà đầu tư chuyên nghiệp đánh giá cao. Vậy nên tín hiệu này của chỉ báo MFI không được các nhà đầu tư ưa chuộng.

Đặc điểm - ý nghĩa của chỉ báo MFI

Đặc điểm - ý nghĩa của chỉ báo MFI

Để hiểu biết hơn về chỉ báo MFI cũng như làm sao để sử dụng một cách hiệu quả thì các nhà đầu tư cần phải nắm được những đặc điểm, ý nghĩa của nó. Cụ thể như thế nào thì sau đây hãy cùng nhau đi tìm hiểu chi tiết.

Chỉ số MFI Indicator biến động trong giới hạn giữa 2 đường 0 và đường 100.
Khi MFI tiến gần về phía đường 0 cho thấy rằng phe bán đang chiếm ưu thế cùng với áp lực bán cao hơn.
Khi MFI tiến gần về phía đường 100 thì có thể thấy số ngày tăng giá nhiều hơn so với giảm giá và phe mua đang chiếm ưu thế.
Khi chỉ báo MFI có giá trị bằng 0 hay 100 cho thấy rằng thị trường đang quá mua, quá bán và khả năng sẽ đảo chiều là rất cao. Tuy nhiên, trên thực tế thì đường MFI rất hiếm khi gặp bằng 0 và 100 nên thường các nhà đầu tư sẽ chọn đường 20 và 80 để xác định quá mua, quá bán.

Công thức tính chỉ số MFI

Chỉ số MFI được xác định theo công thức tổng quát như sau:

MFI = 100 - 100/(1 + MR)

Trong đó:

- MR chính là Money Flow Ratio - Tỷ lệ dòng tiền. MR = Dòng tiền dương (14 giai đoạn) chia cho Dòng tiền âm (14 giai đoạn).

Dòng tiền dương là tổng của giá điển hình có mức giá cao hơn so với giai đoạn trước.
Dòng tiền âm là tổng của giá điển hình có mức giá thấp hơn so với giai đoạn trước.
Nếu như mức giá không thay đổi so với giai đoạn trước thì sẽ được lược bỏ.

- Giá điển hình (còn được gọi là TP - Typical Price) = (Giá cao + Giá thấp + Giá đóng cửa) chia cho 3.

- Dòng tiền (còn được gọi là MF - Money Flow) = Giá điển hình x Khối lượng giao dịch trong giai đoạn tính toán.

Từ công thức ta có thể thấy, chỉ số MFI và chỉ số RSI có vài nét tương đồng. Điểm khác biệt dễ nhận thấy nhất đó chính là chỉ số RSI sử dụng giá cổ phiếu để làm đơn vị tính toán chính, còn chỉ số MFI trong chứng khoán lại sử dụng khối lượng giao dịch để làm đơn vị tính toán.

Cách sử dụng chỉ báo MFI hiệu quả

Cách sử dụng chỉ báo MFI hiệu quả

Sau khi đã tìm hiểu về các đặc điểm và công thức tính chỉ báo MFI bây giờ chúng ta hãy điểm qua 1 số cách sử dụng chỉ báo MFI hiệu quả nhất được phần nhiều các nhà đầu tư chuyên nghiệp sử dụng như sau:

– Dùng MFI để xác định xu hướng của giá

Để dùng phương pháp này, các bạn có thể cài thêm đường 45, 50 hoặc 55. Theo đó, thì bạn sẽ xác định xu hướng như sau:

Mức giá sẽ trong xu hướng tăng lên khi chỉ báo MFI nằm trên đường 50.
Mức giá sẽ trong xu hướng giảm xuống khi chỉ báo MFI nằm dưới đường 50.

Ngoài ra, việc áp dụng với các đường 45, 55 đều đem lại hiệu quả như đường 50. Tuy nhiên, như đã nói ở trên thì việc xác định xu hướng giá bằng chỉ báo MFI thường khá yếu. Nên để có thể nâng cao hiệu quả nhà đầu tư nên kết hợp thêm cùng với các chỉ báo khác.

– Dùng MFI để xác định vùng quá mua hoặc vùng quá bán

Nếu MFI tăng dần và vượt quá đường 80 là dấu hiệu quá mua và có khả năng cao thị trường sẽ đảo chiều đi xuống. Khi này các nhà đầu tư có thể vào lệnh Sell.
Nếu MFI giảm dần và vượt qua đường 20 chính là dấu hiệu quá bán và khả năng cao thị trường sẽ có dấu hiệu đảo chiều tăng. Khi này các nhà đầu tư có thể vào lệnh Buy.

- Cách giao dịch với quá mua hay quá bán:

Nếu thấy MFI di chuyển từ vùng quá bán và cắt lên phía trên đường 20. Nhà đầu tư có thể đặt lệnh khi MFI vừa mới cắt đường 20 hay có thể chờ sự xác nhận của mô hình nến tăng trên đồ thị giá.
Ngược lại, khi MFI di chuyển từ vùng quá mua và cắt xuống phía đường 80. Điểm đặt lệnh chuẩn xác nhất khi MFI vừa mới cắt đường 80 hay bạn có thể chờ sự xuất hiện mô hình nến giảm trên đồ thị giá rồi mới vào lệnh.

– Sử dụng tín hiệu phân kỳ hay hội tụ

PHân kỳ là khi giá thiết lập đỉnh sau cao hơn so với đỉnh trước và chỉ báo MFI lại thiết lập đỉnh sau thấp hơn so với đỉnh trước. Khi giá thiết lập đỉnh cao hơn, đồng nghĩa là thị trường vẫn đang tăng, tuy nhiên MFI thiết lập đỉnh thấp hơn chứng tỏ rằng xu hướng tăng đã không còn mạnh và có thể sẽ đảo chiều giảm.
Hội tụ là khi mức giá thiết lập đáy sau thấp hơn so với đáy trước, tuy nhiên MFI lại thiết lập đáy sau cao hơn so với đáy trước. Đây được coi là dấu hiệu suy yếu của xu hướng giảm xuống và khả năng cao thị trường có thể sẽ xảy ra một đợt đảo chiều tăng.

Những tín hiệu phân kỳ hoặc hội tụ chỉ đưa ra cho chúng ta biết được tiềm năng thị trường sẽ tăng hay giảm, tuy nhiên nó lại không thể xác định chuẩn xác điểm vào lệnh. Vì thế, việc kết hợp với những công cụ khác như: mô hình giá, mô hình nến nhật hay các chỉ báo kỹ thuật khác sẽ giúp cho bạn lựa chọn được điểm vào lệnh chính xác nhất.

Hạn chế của MFI trong chứng khoán

Hạn chế của MFI trong chứng khoán

Chỉ báo MFI cũng có thể cung cấp cho chúng ta những tín hiệu không đúng, cụ thể là khi tín hiệu cho chúng ta thấy có một cơ hội đầu tư tiềm năng, nhưng đột nhiên mức giá lại không chuyển động như dự đoán, khiến cho nhà đầu tư thua lỗ.
Không phải toàn bộ tín hiệu phân kỳ đều dẫn tới một xu hướng đảo chiều của giá.
Chỉ số dòng tiền MFI cũng có thể sẽ không đưa ra cảnh báo cho nhà đầu tư về 1 sự kiện quan trọng sắp được diễn ra.

Lời khuyên dành cho các nhà đầu tư chính là nên kết hợp sử dụng 1 số các chỉ báo và công cụ kỹ thuật khác nhằm đem lại hiệu quả cao cho việc phân tích đồng thời giúp làm giảm thiểu rủi ro vì chỉ dựa vào duy nhất một chỉ báo.

Kết luận: Hy vọng với những gì mà FTV đã chia sẻ trong bài viết này, các bạn đã nắm được cách giao dịch với MFI – một RSI hoàn chỉnh. Mặc dù, những kiến thức được trình bày trên đây không phải là tất cả về chỉ báo MFI nhưng sẽ là những nền tảng vững chắc nhất để bạn có thể sử dụng chỉ báo này một cách tốt nhất.

FTV– một đơn vị chuyên tư vấn đầu tư chứng khoán & hàng hóa phái sinh hàng đầu Việt Nam

Thị trường chứng khoán năm 2022 tại Việt Nam vẫn đang được đánh giá là một kênh đầu tư hấp dẫn. Nếu các trader đang muốn thử sức với đầu tư chứng khoán nhưng chưa có kinh nghiệm hãy liên hệ ngay với FTV chúng tôi. Tại đây, bạn sẽ được những chuyên gia uy tín trong lĩnh vực tư vấn về cách phòng tránh rủi ro để đầu tư đem về lợi nhuận cao.

Đến với FTV, các trader được cập nhật những thông tin mới nhất về biến động trên thị trường bằng các số liệu thống kê, bảng phân tích thị trường. Đồng thời, sẽ được cung cấp miễn phí hoàn toàn các loại tài liệu tham khảo.

Nếu có câu hỏi thắc mắc về MFI là gì? hay muốn biết thêm thông tin chi tiết, bạn hãy liên hệ trực tiếp đến Công Ty Cổ phần Đầu tư & Công nghệ FTV qua HOTLINE 0983 668 883 để được các chuyên gia trợ giúp tư vấn nhanh chóng nhất.

Xem thêm: